Podnikatelia a živnostníci zohrávajú na slovenskom hypotekárnom trhu čoraz dôležitejšiu úlohu. Ich podiel medzi ľuďmi, ktorí si berú hypotéku, rastie už niekoľko rokov. Národná banka Slovenska však upozorňuje, že práve táto skupina klientov predstavuje z pohľadu bánk vyššie riziko.
Vo svojej Správe o finančnej stabilite centrálna banka uviedla, že zastúpenie živnostníkov a podnikateľov na hypotékach sa za posledných päť rokov zvýšilo zo 14 na 20 percent. Pri nových hypotékach bol ich podiel ešte výraznejší. V roku 2025 tvorili až 28 percent všetkých novoposkytnutých hypotekárnych úverov.
Problémy so splácaním sa objavujú častejšie
Podľa NBS vykazujú živnostníci a podnikatelia vyššiu mieru zlyhania pri splácaní hypoték než zamestnanci. Centrálna banka upozorňuje, že rozdiel nie je zanedbateľný, uvádza portál teraz.sk.
Podiel nesplácaných hypoték je v tejto skupine takmer trojnásobný. Navyše, v posledných troch rokoch zaznamenáva rastúci trend. Zamestnanci pritom podobný vývoj nevykazujú.
NBS zdôrazňuje, že vyššie riziko nevysvetľujú len rozdiely vo vzdelaní alebo iné charakteristiky klientov. Aj po zohľadnení týchto faktorov sa podnikatelia dostávajú do problémov so splácaním častejšie.
Hlavným problémom sú kolísajúce príjmy
Jedným z dôvodov vyššej rizikovosti je nestabilita príjmov. Zamestnanci väčšinou dostávajú pravidelnú mzdu, zatiaľ čo podnikatelia často závisia od zákaziek, ekonomickej situácie alebo sezónnych výkyvov.
Údaje centrálnej banky ukazujú, že v roku 2024 zaznamenalo pokles príjmu až 38 percent živnostníkov a podnikateľov. V mnohých prípadoch išlo o výrazný prepad.
Ešte výraznejší obraz prináša porovnanie príjmov s obdobím schválenia hypotéky. Až 85 percent zadlžených podnikateľov malo v roku 2025 nižší príjem než v čase, keď získali úver.
Podľa NBS vzniká neistota aj pri samotnom posudzovaní bonity. Banky totiž často nevychádzajú z pravidelnej mzdy, ale z obratu alebo tržieb. Takýto výpočet predstavuje iba odhad skutočného príjmu.
Podnikatelia si požičiavajú viac
Centrálna banka upozorňuje aj na ďalší rozdiel. Živnostníci a podnikatelia častejšie kupujú drahšie nehnuteľnosti, a preto si berú aj vyššie hypotéky.
Nehnuteľnosti financované touto skupinou bývajú podľa údajov NBS o tri až jedenásť percent drahšie. Zároveň si podnikatelia požičiavajú väčší podiel z hodnoty kupovanej nehnuteľnosti.
Priemerná hypotéka živnostníka alebo podnikateľa prevyšuje úvery ostatných klientov približne o 20 percent.
NBS vyzýva na dôsledné preverovanie príjmov
Napriek vyššiemu riziku neplatia podnikatelia za hypotéky výrazne vyššie úroky. Rozdiel v úrokových sadzbách dosahuje podľa NBS len niekoľko stotín percentuálneho bodu.
Centrálna banka preto považuje za dôležité dôkladne preverovať príjmy a ich stabilitu. Rastúci podiel podnikateľov na hypotékach, častejšie problémy so splácaním a vyššie zadlženie podľa nej zvyšujú význam tejto témy pre celý finančný sektor.
